Vào thời nhà Tần, quần hùng vì muốn phản Tần xưng bá, nên ra sức tranh giành thế lực, trong đó có Hạng Võ và Lưu Bang. Dưới trướng Hạng Võ có Phạm Tăng, Anh Bố, Hạng Lương và Hạng Trang, họ đều lần lượt bỏ đi vì không chấp nhận được tính bảo thủ cố chấp của ông. Lưu bang thì được các tướng Hàn Tín, Trương Lương, Trần Bình, Tiêu Hà và Phàn Khoái hết lòng tận tụy. Lữ Trí là vợ của Lưu Bang vốn là một người có chí lớn nhưng nữ nhi nân đành cam phận cho đến khi nàng gặp được Lưu Bang. Người yêu của Hạng Võ là Ngu Cơ, nàng là người vô cùng xinh đẹp, nhưng chính Ngu Cơ lại là mối hiểm họa về sau cho Hạng Võ...